Mastercard制定区块链战略用于稳定币结算和主动性商务

Mastercard正在将区块链、稳定币和数字资产深度纳入其支付基础设施路线图。在新一期的Let’s Talk Cardano中，Mastercard数字资产、区块链和稳定币市场推广负责人Christian Raup解释了这家全球最大支付网络之一如何为价值在传统支付轨道、代币化存款、稳定币和人工智能驱动的商务之间流转的金融体系做好准备。

Raup以Mastercard在支付领域长期以来的角色为框架，该角色致力于为消费者、商家和金融机构提供安全、简单且可靠的交易。区块链在这一战略中作为结算、互操作性、数字资产可用性以及不直接让用户看到底层轨道的新型商务的基础设施层进入。

这次对话还将诸多与Cardano相关的主题引入支付讨论的核心。数字身份、稳定币轨道、身份验证、合规性以及主动性商务目前正在成为全球支付网络实际面临的问题，而不仅限于区块链原生的开发者。

Mastercard的区块链战略从稳定币结算开始

Raup解释说，Mastercard并未直接向消费者发行卡片，也未直接与商家签订合同。这家公司是一个全球互操作性网络，连接发行银行、收单机构、商家和用户。据Raup称，Mastercard连接了38亿消费者和约2.5亿个受理点，以及更广泛的电子商务环境。

这一位置影响了Mastercard对于区块链的看法。Raup将支付流程分解为授权、清算和结算。当用户使用卡片或移动设备付款时，交易首先会被授权，然后进入清算环节，而金融机构之间的结算则发生在稍后阶段。

结算环节是稳定币能够显现出更直接的基础设施优势的地方。Raup将当前部分结算流程描述为较为陈旧，与用户今天预期的实时数字体验相比有所不及。稳定币可以让价值在传统银行营业时间之外以及跨境交易中流动时减少时间限制，特别是在涉及多家机构和司法管辖区的支付流程中。

Mastercard目前正在世界各地与多个合作伙伴试点稳定币结算。用户体验仍是首要任务。消费者希望支付快速、安全完成，同时交易背后的技术留在支付栈内。

Raup将这一转变与卡支付的历史演进联系起来。从磁条到芯片和PIN，再到NFC及移动钱包，该行业一直在进步。区块链现在正在进入这一演进，作为另一个基础设施层，旨在提高速度、可用性和互操作性，而无需用户理解每笔交易背后的技术流程。

稳定币和加密卡扩展数字资产支付

另一个讨论重点是加密卡计划。Raup描述了一种用户可以通过Mastercard网络消费数字资产，而商家无需直接处理加密货币的模型。

在这一模型中，持牌卡发行者负责管理交易中的数字资产部分。当用户为商品或服务付款时，发行者会检查可用的数字资产余额，实时出售所需金额，并批准商家进行法定交易。商家避免了钱包管理、私钥处理、波动性风险和区块链结算复杂性。

Raup将波动性的加密资产与稳定币在支付使用场景中分开。比特币和以太坊或许是用户数字资产组合中的一部分，而稳定币因围绕稳定价值设计，更适合日常支付功能。Mastercard的角色是提供一个安全、合规的支付环境中的选择性。

这一观点反映了整个金融服务行业更广泛的融合。传统银行正在增加加密资产保管以及购买、出售和持有功能。金融科技公司正在进入持牌数字资产服务领域。加密原生企业正在添加类似传统金融产品的服务。Raup表示，这些不同的市场细分正逐渐汇聚到一起。

讨论还涉及到Mastercard的Crypto Credential与Multi Token Network。Crypto Credential为区块链交易提供别名解析和合规支持，尤其是自托管钱包与集中化平台之间的转账。Multi Token Network则瞄准代币化银行存款、稳定币以及未来CBDC模型之间的互操作性。

Mastercard正在将其支付网络逻辑扩展到一个多种形式货币同时存在的市场。法定余额、代币化存款、稳定币和数字资产可能用途各异，但支付体验仍需为用户和商家保持简单、安全和可预测。

主动性商务将身份引入支付基础设施

这次对话中最具前瞻性的部分围绕主动性AI和主动性商务展开。Raup表示区块链、数字资产和稳定币是Mastercard的主要创新领域，而主动性商务则是支付领域最重要的新方向之一。

主动性商务描述了一种模型，其中一个AI代理可以代表用户进行搜索报价、在定义范围内做出决策以及启动支付。Mastercard已经发布了面向主动性商务的标准，Raup将这一模型与Apple Pay和Google Pay中的现有卡代币化联系起来。

在移动支付中，一张实体卡被赋予了与特定设备关联的数字代币。在AI代理的情况下，类似的安全框架必须允许支付，同时维护控制、身份验证和信任。代理需注册，用户需保持授权来源，商家需能够确认交易来自一个可验证的框架。

区块链再次变得重要，其意义体现在身份、授权以及潜在的代理与代理支付。Raup表示，特别是在稳定币中，代理与代理支付是一个高度关注领域。支付行业现在必须定义代理如何被识别、用户权限如何被验证、花费限额如何执行，以及在价值流动之前如何确认意图。

Cardano基金会在讨论中也提到了数字身份，包括Viridian和更广泛的身份层。Raup并未对单个身份系统进行技术评估，但他确认了身份验证是支付基础设施的核心部分。如果AI代理为用户发起一笔支付，网络需要一个安全的方法来识别该交易的授权实体。

因此，Mastercard的区块链战略正在向用户经常依赖却很少察觉的金融部分迈进，即结算、身份、合规、授权和互操作性。对于Cardano而言，最强的联系并不是单个产品的发布，而是支付架构正在围绕严肃的区块链生态系统试图解决的问题搭建起来。当AI代理开始进入商务领域时，能够结合可验证身份、稳定价值转移以及简单用户体验的网络将最接近下一层真正的支付架构。